Qu'est-ce que la Location avec Option d'Achat (LOA) ?

La LOA, location avec option d'achat est devenue une alternative majeure à l'achat traditionnel, au contrat de leasing automobile et à la location longue durée dans le secteur automobile. Selon des chiffres publiés en janvier 2024 par l'Association française des Sociétés Financières (ASF), la LOA a augmenté de +29,3 % pour la voiture neuve et de +31,7 % pour le voiture d'occasion. Il est donc important de comprendre cette tendance pour évaluer les avantages et inconvénients de cette solution de financement.

Qu'est-ce que la Location avec Option d'Achat ?

Définition

La Location avec Option d'Achat (LOA) est un contrat de location qui offre au locataire la possibilité de devenir propriétaire du bien loué à la fin de la période de location, moyennant le paiement d'une valeur résiduelle prédéfinie. Pendant la durée du contrat, le locataire utilise le véhicule en échange de mensualités fixes. Au terme de cette période, il a le choix entre restituer le véhicule ou lever l'option d'achat pour en devenir propriétaire.

Quel est le principe de fonctionnement ?

Le fonctionnement de la LOA est simple : le locataire ou l’entreprise sélectionne un véhicule et conclut un contrat de loa avec un organisme financier ou un concessionnaire. Il verse éventuellement un apport initial, puis s'acquitte de mensualités calculées en fonction du prix du véhicule, de la durée du contrat et de la valeur résiduelle. Cette formule permet de profiter d'un véhicule sans mobiliser une somme importante et de décider, en fin de contrat, s'il souhaite devenir propriétaire en réglant la valeur résiduelle convenue.

Quelles sont les différences avec d'autres formes de financement ?

• LOA vs. Location Longue Durée (LLD)

La principale différence entre la LOA et la LLD réside dans l'option d'achat. En LLD, il n'y a pas d'option d'achat : le véhicule est restitué au terme du contrat. La LOA permet de devenir propriétaire, tandis que la LLD est une formule de location pure.

• LOA vs. Crédit-Bail (voiture en leasing)

La distinction entre la LOA et le crédit-bail se trouve principalement dans le public visé. La LOA est généralement destinée aux particuliers, alors que le crédit-bail propose principalement des offres réservées aux professionnels et aux entreprises. Il est courant de voir les termes "crédit-bail" et "LOA" utilisés de manière interchangeable, mais cela représente une confusion de terminologie.

• LOA vs. Achat à Crédit

L'achat comptant ou à crédit offre la propriété immédiate du véhicule, contrairement à la LOA où la propriété est acquise seulement après le paiement de la valeur résiduelle en fin de contrat. L'achat à crédit implique un engagement financier immédiat, tandis que la LOA offre la flexibilité de décider ultérieurement de devenir propriétaire.

Quels sont les avantages de la LOA ?

La location avec option d'achat (LOA) présente de nombreux avantages :

• Flexibilité financière : Sans investissement initial important, elle évite un fort endettement et préserve la trésorerie. Les loyers fixes facilitent la gestion du budget mensuel des entreprises.
• Option d'achat en fin de contrat : La LOA offre la liberté de choisir entre l'achat ou la restitution du véhicule en fin de contrat. Les conditions d'achat pour une voiture en LOA peuvent être négociées selon les besoins et les capacités financières de l'entreprise.
• Renouvellement facilité des équipements : Grâce à la remise en location avec option d'achat LOA, les entreprises peuvent changer de voiture facilement et accéder régulièrement aux dernières technologies, sans contrainte de revente des anciens véhicules. Cela offre la flexibilité d'adapter la taille et le type de la flotte en fonction de l'évolution de l'activité.

Description ALT : Véhicule professionnel acquis grâce à la Location avec Option d’Achat (LOA)

Quels sont les inconvénients de la LOA ?

La Location avec Option d'Achat (LOA) présente toutefois plusieurs inconvénients à prendre en compte :

• Coût total potentiel plus élevé : La somme des loyers mensuels et du montant de l'option d'achat peut dépasser le prix d'un achat comptant, ce qui entraîne une dépréciation financière. De plus, des frais de remise en état peuvent être facturés ou déduits du dépôt de garantie lors de la restitution du véhicule si celui-ci n'est pas en parfait état.
• Engagements contractuels stricts : La résiliation du contrat avant son terme peut entraîner des coûts importants. Les contrats imposent souvent un kilométrage annuel limité dont le dépassement entraîne un loyer majoré et la facturation du nombre de kilomètres supplémentaires. Il est également nécessaire de respecter les conditions d'entretien pour maintenir la garantie constructeur et d’envisager une extension de garantie.
• Restrictions d'utilisation : Les modifications du véhicule sont généralement restreintes, ce qui peut être contraignant pour un véhicule professionnel qui nécessite des aménagements spécifiques.
• Absence de propriété : Après la signature du contrat, le bien reste la propriété du bailleur, dont le nom et le siège social figurent sur la carte grise jusqu'à l'éventuelle levée de l'option d'achat.

La Location avec Option d'Achat (LOA) est une solution flexible qui associe les avantages de la location de voiture et la possibilité d'achat. Qu’il s’agisse d’un véhicule d’occasion ou d’un véhicule neuf, il est important d'évaluer les besoins réels avant de s'engager et de comparer la LOA avec un autre contrat de financement pour faire le meilleur choix. La consultation de professionnels ou de concessionnaires permet d'adapter cette solution à chaque situation spécifique.